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닷컴 버블과 AI CAPEX 시기 비교
전략가 분들이 현재를 닷컴버블과 비교하고 계신데, AI 혁명을 과거에 딱히 비교할 만한 사례가 없으니 충분히 이해는 됨 - 다만 이 비교연구에는 큰 함정이 있음 - 닷컴과 비교하게 되면 현재가 99년 즈음과 비슷하다는 결론이 나오게 되고, 이때부터 버블붕괴까지 더욱 폭발적인 랠리가 나왔
blog.naver.com · 2026.07.04
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빅테크 실적 기사에 꼭 나오는 '가이던스'와 'CAPEX', 쉽게 정리해봤어요
빅테크 실적 발표 시즌만 되면 기사에 꼭 등장하는 단어들이 있죠. "가이던스가 예상을 하회했다", "CAPEX를 상향 조정했다" 같은 문장들이요. 저도 경제 기사를 하나씩 챙겨보면서 처음엔 이 단어들이 낯설었는데, 알고 나니 실적 기사가 훨씬 잘 읽히더라고요. 오늘은 이 두 단어를 최대
blog.naver.com · 2026.07.26
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아마존 2분기 실적발표 컨퍼런스콜 정리, 메모리 가격 인상이 만든 capex 확대
Andy Jasy CEO와 Brian Olsavsky CFO 2026년 7월 30일 진행 국내 투자자 기준으로 가장 중요한 부분은 다음과 같다 (내 생각임) (말풍선 : 했음) capex
blog.naver.com · 2026.08.07
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경제용어정리｜CAPEX 뜻, 빅테크 실적이 좋아도 현금흐름이 줄어드는 이유
여기에 알파벳은 올해 CAPEX 전망치를 1950억~2050억달러, 한화 약 288조~302조원 규모로 상향하며 급증하는 AI 인프라 수요에 대응하기 위한 공격적인 설비투자 계획을
blog.naver.com · 2026.07.23
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구글의 역대급 CapEx 투하에도 반도체주가 꼼짝 않는 3가지 이유
2026.07.23 구글은 캡액스때문에 맞는데 반도체는 움직일 생각을 안하네.. 왜일까 이 질문에 대한 진짜 답을 찾으려면, 월가 메이저(MM)들의 대본을 파악하기 위해 옵션 시장을 반드시 함께 들여다봐야 합니다. 하지만 그보다 더 본질적인 것은 ‘월가가 투자자들에게 어떤 프레임을 심어
blog.naver.com · 2026.07.23
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잉여현금흐름(FCF)과 자본지출(Capex) 분석
잉여현금흐름(FCF)과 자본지출(Capex) 분석 1. ‘AI-반도체 거품론’ 2. 하이퍼스케일러, 계속 반도체 살까? 잉여현금흐름(FCF) 감소세, 자본지출(Capex) 가능한가? 4. 하이퍼스케일러의 자본지출, 현금 아닌 회사채 5.
blog.naver.com · 2026.08.17
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CapEx 전망 상향!
구글의 실적은 예상 수준이었지만, CapEx 가이던스를 높였고 앞으로도 계속해서 투자를 할 거라고 발표했거든요. 아래의 실시간 어닝콜 내용을 보시면 지금 상황이 이해되실 겁니다.
blog.naver.com · 2026.07.22
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모건스탠리 "2027년 클라우드 CapEx 1.3조달러" 전망…AI 투자 사이클 끝났다는 착각
모건스탠리 "2027년 클라우드 CapEx 1.3조달러" 전망…AI 투자 사이클 끝났다는 착각 ✅ 핵심 요약 ✅ 모건스탠리, 2027년 글로벌 CSP 클라우드 CapEx를 약 1.3조달러로
blog.naver.com · 2026.08.03
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포트스모던 사이클 - capex boom(골드만)
클로드 요약... 시대적 구조적 트렌드 변화를 알려줍니다 핵심 논지 골드만삭스가 2022년 제시한 '포스트모던 사이클' 프레임워크의 업데이트다. 지난 수십 년을 지배했던 디스인플레이션·규제완화·금리하락·세계화의 시대가 끝나고, 거시 변동성 확대·실질금리 상승·국가 개입 강화·지역화로의
blog.naver.com · 2026.06.19
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<알파벳 클라우드 +82%·CapEx 100% 확대 — 외국인 4일 연속 순매수, 코스피 7,054p> ✅️ 코스피 +3.78% · 7,054p 안착 — AI CapEx 우려 해
✅️ 코스피 +3.78% · 7,054p 안착 — AI CapEx 우려 해소 + 전력 인프라·방산·스테이블코인 동반 강세 ▪︎ 알파벳이 클라우드 매출 전년 대비 +82%·CapEx
blog.naver.com · 2026.07.23
